7月15日早盤(pán)，A股整體震蕩上行，光模塊、光通信、光芯片、電路板、AI算力等概念領(lǐng)漲兩市，通信、電子等行業(yè)漲幅居前。近期市場(chǎng)情緒持續(xù)高漲，資金回流科技賽道，熱度較高的科創(chuàng)半導(dǎo)體ETF（588170）早盤(pán)小幅上行。指數(shù)成分股中，艾森股份、華海誠(chéng)科、滬硅產(chǎn)業(yè)、華海清科、和林微納、盛美上海等漲幅居前。

山西證券認(rèn)為，國(guó)內(nèi)晶圓廠建設(shè)潮及美國(guó)加大對(duì)華出口管制下，光刻機(jī)國(guó)產(chǎn)化迫在眉睫。人工智能發(fā)展大幅提升國(guó)內(nèi)先進(jìn)制程產(chǎn)能需求。芯片生產(chǎn)產(chǎn)線建設(shè)中，光刻機(jī)購(gòu)置成本最高，達(dá)到設(shè)備總投資的21%-23%。國(guó)內(nèi)晶圓廠建設(shè)潮和AI快速發(fā)展帶動(dòng)國(guó)產(chǎn)光刻機(jī)需求持續(xù)攀升。美國(guó)持續(xù)加大對(duì)華半導(dǎo)體設(shè)備出口管制下，國(guó)產(chǎn)光刻機(jī)產(chǎn)業(yè)有望加速崛起。

公開(kāi)信息顯示，科創(chuàng)半導(dǎo)體ETF（588170）跟蹤上證科創(chuàng)板半導(dǎo)體材料設(shè)備主題指數(shù)，囊括科創(chuàng)板中半導(dǎo)體設(shè)備和半導(dǎo)體材料細(xì)分領(lǐng)域的硬科技公司。半導(dǎo)體設(shè)備和材料行業(yè)是重要的國(guó)產(chǎn)替代領(lǐng)域，具備國(guó)產(chǎn)化率較低、國(guó)產(chǎn)替代天花板較高屬性，受益于人工智能革命下的半導(dǎo)體需求擴(kuò)張、科技重組并購(gòu)浪潮、光刻機(jī)技術(shù)進(jìn)展。